什么是债务融资?

债务融资是指你借钱来经营你的企业，与股权融资相反，在股权融资中，你从投资者那里筹集资金，作为回报，投资者有权分享你的企业利润。根据债务融资的类型可分为两类贷款你在寻找:长期的还是短期的。

了解更多关于债务融资，它是如何运作的，以及使用这种方法来经营你的企业的优点和缺点。

债务融资的定义与实例

债务融资是指企业为了运营而借钱，而不是筹集资金投资者-这叫做股权融资．

债务融资的一些例子包括:

• 传统银行贷款
• 个人贷款
• 从家人或朋友那里借钱
• 政府贷款，包括小企业管理局的贷款
• 点对点贷款
• 房屋净值贷款
• 信用额度
• 信用卡
• 设备贷款
• 房地产贷款

债务融资如何运作

你可以把债务融资根据类型分为两类贷款你在寻求:长期的和短期的。

长期债务融资

长期债务融资通常适用于您的企业正在购买的资产，如设备、建筑物、土地或机器。贷款人通常会要求长期贷款由银行担保资产待购买。

在长期债务融资中，贷款的预定还款期限和资产的估计使用寿命通常延长三至七年。小企业管理局担保的贷款期限最长可达10年。

长期债务很可能有固定的利率，可以转化为稳定的每月还款，具有很高的可预测性。

短期债务融资

短期债务融资通常适用于企业日常运营所需的资金，如购买库存、供应品或支付员工工资。

短期融资被称为经营贷款或短期贷款短期贷款因为按期还款时间不到一年。信用额度是短期债务融资的一个例子。信贷额度通常也由资产(或抵押品)担保。

短期融资通常用于那些倾向于拥有临时资金的企业现金流问题当销售收入不足以支付当期费用时。初创企业尤其容易出现现金流管理问题。

信用卡是小企业短期融资的流行来源。事实上，根据美国全国小企业协会的一项研究，2017年59%的小企业主使用信用卡融资。

债务融资的优势

与股权融资相比，债务融资的主要优势在于贷款人不持有你公司的股权。你保留完全的所有权，贷款人无法控制企业的运营。

债务利息成本作为业务费用完全可以免税，在长期融资的情况下，还款期可以延长多年，减少每月的费用。假设贷款没有可变利率，利息费用是一个已知的量必威外围的网站而且业务规划目的。其他优点包括:

• 建立商业信用
• 为所有者权益提供杠杆
• 为未来的预算和计划提供稳定性必威外围的网站
• 长期债务可以消除对更昂贵的短期期权的依赖

债务融资的弊端

对于扩展融资，银行通常要求企业资产作为贷款抵押品。如果(这在小型企业中很常见)企业没有足够的抵押品，贷方将要求企业所有者提供个人担保。根据美国小企业管理局的说法:

对于所有小企业管理局的贷款，每个拥有20%或更多股份的所有者，以及其他担任关键管理职位的个人都必须提供个人担保。担保是否由个人资产担保，取决于已质押资产的价值，以及个人拥有的资产与借款金额的比较。” 

作为业主，这让你个人负责偿还贷款，即使你的企业已经成立。如果你的企业无法偿还贷款，你作为抵押的任何个人资产——房子、汽车、投资账户等——都可能被银行扣押。

通过债务融资，固定的还款时间表和高额的贷款偿还成本可能会使企业难以扩张。通过股权融资，资金被投资于企业以换取股权。没有固定的还款时间表，投资者一般都有一个长期的投资回报目标。

如果你的企业需要债务融资或股权投资，你必须有可靠的商业计划在任何贷方或投资者考虑给你资金之前到位。这包括企业的财务细节，如损益表、现金流预测和资产负债表。