减税和就业法案如何影响美国经济?

特朗普总统的批评者税收计划大幅削减企业和个人税收警告说，削减将大幅减少联邦收入，使赤字飙升。支持者认为减税将刺激经济增长，这将超过弥补收入损失。的减税和就业法案(TCJA)反映了特朗普总统的计划，最终于2017年12月22日签署成为法律。它于2018年1月1日生效。自那以来，债务与国内生产总值(GDP)之比略有下降，到2019年底恢复上升轨道。

根据美国经济分析局(Bureau of Economic Analysis)的数据，虽然2020年第四季度美国经济增长了4%，但全年GDP实际收缩了3.5%。然而，2020年的波动可能很难确定TCJA在GDP下降中发挥了什么作用。

以下是需要考虑的TCJA的一些影响。

税级的影响

特朗普总统最初提议降低所得税，并将税率等级从7级减少到3级——12%、25%和35%。这并没有发生。TCJA仍然规定了七个等级，但它们已经有所减少:10%、12%、22%、24%、32%、35%和37%。

在TCJA出台之前，2017年的税率为:10%、15%、25%、28%、33%、35%和39.6%。

标准扣除

特朗普总统还希望扩大标准扣除额，他如愿以偿。根据TCJA，标准扣除额几乎翻了一番。2021年，已婚夫妇共同申报的标准扣除额为25,100美元，单身申报的标准扣除额为12,550美元，户主的标准扣除额为18,800美元。

然而，虽然TCJA大幅提高了标准扣除额，但它也取消了申报人可以为自己、配偶和每个受抚养人享受的个人免税额。 2018年至2025年不提供个人豁免。2025年，TCJA的许多方面都将到期，除非国会采取行动更新法律

整体个税

在TCJA生效之前，税收政策中心估计，减税将导致平均减税1600美元。然而，这些福利大部分将由年收入超过30万美元的高收入家庭享受。虽然中等收入家庭预计将少缴纳约900美元的税款，但收入最高的0.1%的家庭预计将平均减税约19万美元。

这些估计的结果似乎与预期相符。2020年，税收基金会审查了2019财年的所得税数据，发现美国人的平均纳税额比TCJA实施前减少了约2%。2019年的平均税收楔子为29.8%，而2017年为31.8%。

公司收入

TCJA将公司税率从35%削减至21%。 2017年，美国企业所得税收入为2454亿美元。 2018年，尽管GDP增长3%，但这一数字下降至2105亿美元。2019年，这一数字有所增加，达到2173亿美元，仍然比2017年的企业税收少350亿美元。

对联邦赤字的影响

官方估计，TCJA在2025年之前预计将增加1万亿到2万亿美元的联邦赤字。然而，2019冠状病毒病大流行和联邦政府的应对支出使联邦赤字增加得更快。现在，要想确定仅仅是TCJA所造成的赤字会是多少就困难得多了。截至2020年10月，联邦赤字超过3.1万亿美元。 2017年，赤字为6650亿美元。

底线

虽然分析人士普遍认为，TCJA如预期那样降低了大多数美国人的所得税负担，但更微妙的问题——它是否能收回成本并刺激经济——仍然没有答案。在这一点上，完整的税收和经济数据只提供后tcja两年。随着更多的税收和经济数据的出现，人们将更容易对TCJA的影响做出更结论性的陈述。

COVID-19大流行只会使这些考虑进一步复杂化。恢复支出不仅出乎意料地影响了TCJA的赤字预测，而且许多企业被迫关闭或以低产能运营，以帮助减缓病毒的传播。如果这些企业照常运营，如果政府没有被迫增加赤字支出，2020年的GDP数据可能会有很大不同。