投资配置的5%规则

投资5%规则是一种普遍的投资理念，它建议投资者将不超过5%的投资组合分配给一种投资证券。这一规则鼓励投资者使用适当的多样化，有助获得合理回报，同时将风险降至最低。

在进一步解释5%规则之前，让我们先定义一些你需要知道的投资术语共同基金投资组合。

建立共同基金投资组合的术语定义

一只共同基金多少才算多?简短的回答是:“看情况而定。”要考虑的因素包括投资类型、投资者的投资目标和投资者的风险承受能力。

在建立共同基金的投资组合时，要记住不同类型的资产和不同类型的共同基金。这将有助于确定在你的投资组合中分配多少一种资产或一种共同基金类型。

以下是需要了解的基本知识:

资产类别

资产是拥有或能够被拥有的东西。例如金融货币、股票、债券、黄金和不动产。在投资方面，是三个资产的基本类型股票、债券和现金。

资产配置

资产配置描述了如何在投资组合中将投资资产分为三种基本投资类型——股票、债券和现金。举个简单的例子，一个共同基金投资者可能在他们的投资组合中有三个不同的共同基金:一半的钱投资于股票共同基金，另一半平均分配给另外两个基金——一个债券基金和一个货币市场基金。这个投资组合的资产配置是50%的股票，25%的债券和25%的现金。

投资证券

证券是通常在金融市场上交易的金融工具。它们被分为两大类:权益证券(“股票”)和债务证券。最常见的是，股票就是股票。债务证券可以是债券、定期存单、优先股和更复杂的工具，如抵押证券。

共同基金类别

共同基金按资产类别(股票、债券和现金/货币市场)分类，然后按风格、目标或策略进一步分类。学习共同基金是如何分类的帮助投资者学习如何选择最佳的基金进行资产配置和分散投资。例如，有股票共同基金、债券共同基金和货币市场共同基金。股票和债券基金作为主要的基金类型，有几十个子类，这些子类进一步描述了基金的投资风格。

行业基金

行业基金专注于特定的行业、社会目标或行业，如医疗保健、房地产或技术。他们的投资目标是集中投资于10个左右的商业部门之一。每个部门都是几个行业集团的集合。例如，能源部门可能包括石油和天然气精炼公司、生产公司和勘探公司。共同基金投资者利用行业基金增加对某些他们认为会比其他行业表现更好的行业的投资。相比之下，多元化共同基金——那些不只关注一个行业的基金——已经涉足了大多数行业。例如，标准普尔500指数基金提供医疗保健、能源、技术、公用事业和金融公司等行业的敞口。

共同基金控股

共同基金的持有量代表基金中持有的证券(股票或债券)。所有的基础资产组合起来形成一个单一的投资组合。想象一个装满石头的桶。桶是共同基金，每块石头是一只股票或债券。所有岩石(股票或债券)的总和等于持有的总数。

如何运用5%的投资法则

在5%规则的一个简单例子中，投资者建立了自己的个人股票证券投资组合。投资者可以通过建立由20只股票组成的投资组合来满足5%规则。(按各5%计算，整个投资组合等于100%。)然而，许多投资者使用共同基金，这些基金被认为已经很好地分散了投资，但事实并非总是如此。

共同基金的众多好处之一就是简单。但如果投资者不知道基金的持仓情况，5%的规定就可能被打破。例如，共同基金投资者可以通过投资其中一个基金轻松通过5%规则最好的标准普尔500指数基金因为持有的股票总数至少为500只，每只只占该基金投资组合的1%或更少。但是，一些共同基金集中了大量的股票、债券或其他资产，如贵金属(例如黄金)，投资者可能不会注意到，除非他们阅读了基金手册基金的招股说明书或者使用其中一个研究共同基金的网站。

投资者对行业基金也应适用5%规则。例如，如果你想在医疗保健、房地产和公用事业等专业行业进行多元化投资，你只需将每个行业的配置比例保持在5%或更低。

共同基金投资组合使用5%的投资规则

如果基金本身不违反5%的规则，那么你在一只共同基金中的配置可以大大高于5%。例如，可以使用的一个很好的组合结构是核心和卫星组合这是一种策略，即选择配置比例较大的“核心”基金，如标准普尔500指数基金，并围绕其建立“卫星”基金，每只基金的配置比例约为5%至20%。对于核心基金和卫星基金来说，指数基金都是很好的选择，因为它们具有广泛的分散性。

这个样本核心和卫星投资组合通过了5%规则，使用指数基金和行业:

65%的股票

• 25％先锋500指数海军上将股
• 15％安硕MSCI ACWI除美国指数(ACWX)
• 10％安硕罗素2000 ETF (IWM)
• 5%公用事业精选板块SPDR (XLU)
• 5%T.罗普莱斯健康科学(PRHSX)
• 5%iShares Cohen & Steers REIT ETF (ICF)

25%的债券

25％Vanguard总债券市场指数(VBTLX)

10%的现金

在你的经纪人那里找一只好的货币市场基金。

基本原理

行业基金(公用事业、医疗保健和房地产)获得了5%的配置，因为这些特定的共同基金集中于一种特定类型的股票，这可能会产生更高的风险。风险较高的共同基金通常应获得较低的配置比例。其他共同基金可以获得更高的配置比例。

常见问题

The Balance不提供税务或投资建议或金融服务。这些信息的呈现没有考虑任何特定投资者的投资目标、风险承受能力或财务状况，可能并不适合所有投资者。过去的表现并不代表未来的结果。投资涉及风险，包括可能损失本金。