流动性和流动资产的重要性

流动性是一个在投资和日常生活中需要理解的重要术语。它描述了快速有效地将资产转换为现金的能力。高流动性资产是指可以立即转变为现金而没有任何摩擦或成本的资产。

“流动资产”一词最常用于谈论股票市场的投资。流动资产是指拥有一批愿意支付市场价格的现成买家的资产。相比之下，缺乏流动性的资产是那些买家很少的资产。对于非流动性资产，所有者可能需要等待一段时间才能找到愿意购买资产的买家。例如，许多低价股都是非流动性资产，因为它们不像估值较高的股票那样容易买卖。

为什么要持有流动资产

如果你所在的地区发生了悲剧或极端事件，你突然不能上班了怎么办?如果你无法动用你锁在账户里的钱，你将如何生存?

如果你为这样的事件做了计划，你就会有流动资产随时准备着。你可以用你的现金储备维持几个月。你可以用你的流动资金购买食品杂货，与邻居讨价还价，或以物易物。

9月11日

2001年9月11日，纽约遭受恐怖袭击后，金融系统关闭了4天。当证券交易所关闭后，投资者认识到，在他们的持股中保持一定程度的流动性是多么重要。这是因为，在四天的时间里，许多人无法获得现金和投资。当他们想出售股票或其他证券时，甚至在不久的将来，都无法保证他们能够出售股票或其他证券。这迫使许多人在不知道他们所持股票的报价市场价值是多少的情况下继续持有。

多年后，这个教训依然正确。从那时起要保持的主要警告是，你的净资产至少应该有一部分以流动资产的形式持有。

即使你不投资股市，你仍然需要现金储备。恐怖袭击发生后，纽约市大部分地区关闭，许多企业无法运营。在一些极端的情况下，员工好几周都没有工资，失去了收入来源。

经济大衰退

2008年和2009年，美国在金融危机期间一度濒临流动性危机大萧条．在此期间，房地产市场投机引发的危机蔓延到许多大银行、公司和其他金融机构，彻底动摇了它们的核心。甚至有传言说，经纪人打电话给他们的配偶，警告他们去自动取款机前，尽可能多地取出钱，以防银行几周或几个月不开门。

流动资产及如何储存

记住，高流动性资产是指那些你可以迅速转化为现金的资产。当被用作一个指标时，或者换句话说，在说明某物的流动性时，流动性涉及许多类型的资产的广泛范围。天平的一端是你塞在饼干罐或家里床垫里的美元钞票和硬币。事实上，现金是所有资产中流动性最强的，这意味着你可以随时花掉它，而不需要先将其转换成任何其他形式。然而，它也是最不安全的，因为它可能被火摧毁、丢失或被盗。天平的另一端是房地产等资产，这些资产可能需要几个月甚至几年才能转化为现金。

说到储存流动资产，以下是人们最常选择的几个存放现金的地方:

• 他们的房子(在一个隐蔽和安全的地方，以及免受潜在的火灾和水的破坏)
• 当地银行或信用合作社的储蓄或支票账户
• 货币市场帐户
• 短期定期存单
• 短期美国国库券

在大多数情况下，把钱存在银行或信用合作社是非常安全的。自1933年罗斯福宣布“银行假日”以来，美国的银行还没有被冻结过。这持续了一个星期，导致了我们的现代银行体系和联邦存款保险公司。

货币市场基金是指可以在银行或信用合作社开立的账户，以赚取额外利息。它们很安全。不过，如果你的基金由共同基金公司运营，流动性可能会出现问题。如果金融市场关闭，你可能会失去你的现金，就像9月11日发生在许多投资者身上的那样。

你应该有多少流动资金?

你手头的流动资产水平主要取决于你每月的开支。你应该有一个预算(或一个可靠的想法)，你每个月花多少钱在住房、食物、交通和其他项目上。还有一些个人因素也很重要，比如你住的城市，有多少人可能依赖你的经济支持。

如果你不知道每个月需要多少钱来维持生计，理财规划师或顾问可以帮你弄清楚适合你的资金是多少。在任何情况下，你都应该能够养活自己和你的家人至少几个月。

你可能不想把几千美元放在你的床垫下，但把它存在当地的银行或信用合作社是明智的。如果你的大部分银行业务都是通过远程或在线服务提供商的账户进行的，那么如果主要系统关闭，你可能会遇到提现问题。

保持几个月的流动资金可以确保你有所准备，无论是应对全球紧急情况这样的重大事件，还是应对更常见的问题，如修车、失业、去急诊室等等。当这些事情发生时，流动基金也会让你不必承担额外的债务。总而言之，手头有现金可以帮助你在危机时期保持漂浮，在其他时候也可以让你安心。

面对COVID大流行这样的大规模事件，失去18个月或更长时间的工作，许多人都没有准备好。强烈建议保留三到六个月的可用开支，作为储蓄，在危机事件发生时可以产生很大的影响。