5个因素来帮助您决定何时行使股票期权

一些公司提供员工期权购买股票后转归期。有很多投资社区谁会鼓励你采取行动员工股票期权尽快。其他投资者可能会告诉你不锻炼他们,直到他们接近过期日期。

但这是正确的选择吗?最好是考虑你的情况下,舒适度与风险、税收情况,和一些其他因素。学习五个影响你是否行使你的期权或让他们。

你的财务需求

如果你持有你的员工股票期权的希望股票价格攀升,考虑你当前的现金需求,而潜在的未来收益。如果你现在需要现金,你的选择有价值,锻炼是一个很好的选择。你可能不会看到股票价格上涨在未来,你可以把现金你可以锻炼你的选择很好地利用。

您可能想要练习如果:

• 你有一个高利贷利率的债务你可以支付了。
• 你没有足够的现金储蓄,你需要一个更大的雨天基金或应急基金。
• 你需要资金一套房子的首付。
• 你有另一个引人注目的投资机会,你认为可能比该公司股票。
• 你需要为孩子上大学的学费资金。
• 相当大量的金融财富超过10%——已经绑在公司股票。
• 现金今天可以提供一个明显改善你的财务状况基于您的财务需求。
• 你不认为该公司股票的前景看起来有吸引力。

将你的股票期权变成现金可以访问,你可以锻炼的选项和购买股票。出售股票,中饱私囊,税后资金是最快的选择。然后,您可以使用利润再投资在一个更多样化的投资组合,使你的房子付款,或支付任何其他重要的费用。

风险/回报权衡

有一个组件员工股票期权叫做“时间价值”。When there are many years left until the expiration date, the time value is the potential for additional future gains or losses.

时间价值可以与失去了机会成本。如果你行使期权,你失去什么机会?你可能再投资资金,但该公司股票会在未来更好的回报吗?

首付的房子可能会帮助你节省贷款利息,但如果你购买和持有股票,你可能会产生足够的回报完全为你的退休。

税收筹划的机会

税收筹划涉及预测即将到来的年预期收入和扣除。锻炼你的所有选项在一年内可能会撞你更高的纳税等级。

现在可能有好处,锻炼一些选项,等待别人运动。可能会使好税收意义上运动的一部分你的选项,而不是等到截止日期每年都锻炼。

市场状况

考虑贵公司的股票的波动和波动的市场环境作为一个整体。太阳并不总是照一个公司,无论它如何管理其现金和创新。经济衰退可以无情的对公司的业务和股票价格。

如果你的公司正在经历重大,一个行业的快速增长,您可能想要考虑锻炼和再投资风险较小investments-especially如果你开始想知道如果一个泡沫即将破裂。另一方面,如果公司经受住了经济衰退之前,你可以考虑等待。

数量的选项/投资者的成熟

如果你的财务状况复杂,高净值家庭,你可能会追求更高级的策略比一个家庭财务智慧。一个好的要遵循的原则是,如果你不理解它,不要这样做。

约翰Olagues,的作者开始在员工股票期权,探讨了先进员工股票期权运动策略。约翰是一个前芝加哥期权交易所的股票期权做市商在旧金山和太平洋期权交易所。

根据Olagues,可以降低风险,增加潜在的回报通过使用先进的策略,包括销售电话和购买了公司的股票。约翰坚信先进的期权策略是更有效的方式来降低风险和捕获时间价值剩余exercise-and-sell策略相比,在你的选项。

Olagues概述了他的思想5个黄金法则来管理员工股票期权。然而,先进的策略,如对公司股票、衍生品交易是最好的员工股票期权所实现的潜在价值500000美元或更多经验丰富的投资者。

在考虑你的雇主股票期权时,不要盲目地追随经验法则或投资者建议或持有所有选项,直到最后一刻。考虑所有的因素做出决定符合您的需求。